Учебник: Анализ финансовой отчетности

Если приведенные варианты не решат проблему несоответствия чистых активов и уставного капитала, то обществу необходимо будет уменьшить уставный капитал за счет уменьшения номинальной стоимости акций либо сокращения их общего количества, если такая возможность предусмотрена уставом общества. Но существует ряд ограничений законодательного порядка, в силу которых уменьшение уставного капитала становится невозможным. Так, общество не вправе уменьшать свой уставный капитал, если в результате его размер станет меньше минимума, определенного законом. Кроме того, решение об уменьшении уставного капитала путем уменьшения номинала акций или их выкупа в целях сокращения их общего количества принимается общим собранием акционеров, которое может не дать на это согласие. Законодательство ограничивает выкуп обществом собственных акций:

В соответствии с п. 15 ПБУ 6/01 организация может не чаще одного раза в год (на начало отчетного года) переоценивать группы однородных объектов основных средств по текущей (восстановительной) стоимости путем индексации или прямого пересчета по документально подтвержденным рыночным ценам. При принятии решения о переоценке следует учитывать, что в дальнейшем эти объекты должны переоцениваться регулярно. Сумма дооценки объектов основных средств увеличивает добавочный капитал организации, а следовательно, ее собственный капитал и чистые активы.

Чистые активы: Способы увеличения

1. Уставный капитал. Если величина чистых активов становится меньше уставного капитала общества, разница направляется на покрытие его убытков (п. 4 ст. 90, п. 4 ст. 99 ГК РФ, п. п. 4, 5 ст. 35 Закона об ОАО, п. 3 ст. 20 Закона об ООО ). В бухгалтерском учете делается запись: Д-т 80 «Уставный капитал», К-т 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)».

Согласно Постановлению КС РФ от 18.07.2003 N 14-П отсутствие в п. 2 ст. 61 ГК РФ конкретного перечня положений, нарушение которых может привести к ликвидации юридического лица, не означает, что данная санкция может применяться по одному лишь формальному основанию — в связи с неоднократностью нарушений обязательных для юридических лиц правовых актов. Неоднократные нарушения закона в совокупности должны быть столь существенными, чтобы позволить арбитражному суду — с учетом всех обстоятельств дела, включая оценку характера допущенных юридическим лицом нарушений и вызванных им последствий, — принять решение о ликвидации. Общество не подлежит незамедлительной ликвидации, как только чистые активы стали уменьшаться.

Электронная библиотека

Широко известный в мировой практике показатель чистых акти­вов стал использоваться для оценки финансового состояния россий­ских организаций сравнительно недавно. Обязательность его исчис­ления была введена частью первой Гражданского кодекса РФ, вступившей в силу с 1995 г., и рядом других нормативных актов. В Гражданском кодексе этот показатель обозначен в ст. 90 и 99, посвя­щенных порядку формирования и изменения размера уставного капи­тала общества с ограниченной ответственностью и акционерного общества соответственно. В этих статьях определены требования к величине показателя чистых активов в сравнении с зарегистриро­ванной величиной уставного капитала при принятии различных реше­ний.

Определение сущности чистых активов нашло отражение и в дру­гих нормативных актах. В частности, в приказе Минфина России и Федеральной комиссии по рынку ценных бумаг от 29 января 2003 г. № 10н/03-6/пз «Порядок оценки стоимости чистых активов акцио­нерных обществ» под чистыми активами понимается «величина, определяемая путем вычитания из суммы активов акционерного общества, принимаемых к расчету, суммы его обязательств, принима­емых к расчету». В Методических рекомендациях по проведению экс­пертизы о наличии (отсутствии) признаков фиктивного или преднаме­ренного банкротства, утвержденных распоряжением Федеральной службы России по делам о несостоятельности и финансовому оздоров­лению от 8 октября 1999 г. № 33р, указывалось, что величина чистых активов характеризует наличие активов, не обремененных обязатель­ствами.

Снижение величины чистых активов может стать

При прекращении делегирования, установленного администратором доменного имени, в связи с истечением срока регистрации доменного имени регистратор устанавливает для домена временные серверы DNS, переадресовывающие запросы по протоколу http на служебный веб-сайт регистратора с информацией о причине прекращения делегирования.

Регистратор вправе принимать заявки на регистрацию доменных имен, находящихся в периоде преимущественного продления (регистрация освобождающихся доменных имен). Регистрация доменного имени осуществляется по окончании периода преимущественного продления, если прежний администратор доменного имени не продлит регистрацию доменного имени.

Другим важным показателем, характеризующим масштаб предприятия, является стоимость его чистых активов. Это – один из важнейших показателей финансово-экономического состояния предприятия. Величина чистых активов оказывает большое влияние на управленческие решения в акционерном обществе.

Чистые активы акционерного общества, общества с ограниченной ответственностью, государственного и муниципального унитарного предприятия, производственного и жилищного накопительного кооператива, хозяйственного партнерства определяются по данным бухгалтерского учета в соответствии с приказом Минфина России от 28.08.2014 № 84н «Порядок определения стоимости чистых активов». Стоимость чистых активов равна разности между стоимостью принимаемых к расчету активов и обязательств:

Требование к величине уставного капитала и порядок оценки стоимости чистых активов

В соответствии со статьей 76 Закона об акционерных обществах размер денежных средств, выделяемых акционерным обществом на выкуп акций у акционеров, заявивших такие требования, не должен превышать десяти процентов от стоимости чистых активов общества. В случае если общее количество акций, в отношении которых заявлены требования о выкупе, превышает количество акций, которое может быть выкуплено обществом с учетом установленного выше ограничения, акции выкупаются у акционеров пропорционально заявленным требованиям.

Сумма превышения относится в добавочный капитал и позволяет сформировать запас, в пределах которого уставный капитал может отклоняться от стоимости чистых активов. Обратим внимание на то, что в соответствии с письмом Минфина РФ от 9 августа 2004 г. № 07-05-12/18 превышение стоимости вклада участника в уставный капитал общества с ограниченной ответственностью над номинальной стоимостью оплаченной участником доли также может быть отнесено к добавочному капиталу. При принятии решения об увеличении уставного капитала следует соблюдать следующую последовательность действий. Первое действие, которое должна осуществить организация, состоит в уменьшении уставного капитал до размера чистых активов, второе — в увеличении уставного капитала и добавочного капитала до необходимого уровня. Вместе с тем согласно письму Федеральной службы по финансовым рынкам от 13 сентября 2005 г. № 05-ОВ-03/14492 в случае, если стоимость чистых активов акционерного общества — эмитента, определенная по данным его квартальной бухгалтерской отчетности за последний завершенный отчетный квартал, достоверность которых подтверждается ауди- торским заключением, оказывается больше его уставного капитала или равна ему, условия эмиссии и обращения, а также условия выпуска акций, размещаемых в связи с увеличением уставного капитала такого акционерного общества, не противоречат требованиям законодательства Российской Федерации о ценных бумагах. При увеличении уставного капитала страховщик обязан в течение тридцати дней представить в Федеральную службу страхового надзора учредительные документы, свидетельство о государственной регистрации изменений и следующие документы, подтверждающие оплату уставного капитала:

• при оплате уставного капитала деньгами — справку банка, подтверждающую зачисление на расчетный счет денег в оплату уставного капитала, а также копии первичных платежных документов;
• при оплате уставного капитала неденежными средствами — копию документа, подтверждающего право собственности акционера (участника) на имущество, с приложением отчета об оценке объектов оценки и акта приема-передачи имущества;
• при увеличении уставного капитала за счет собственных средств страховой организации (в частности, нераспределенной прибыли) — копию протокола заседания органа управления страховой организации, в котором зафиксировано соответствующее решение об изменении уставного капитала, с приложением баланса страховой организации, на основании которого принято решение о капитализации, и баланса на последнюю отчетную дату, отражающего увеличение уставного капитала.

• стоимость чистых активов может оказаться меньше уставного капитала, и его придется уменьшать либо ликвидировать АО. Как видно, роль чистых активов в деятельности акционерного общества очень велика: порой от величины активов зависит само существование компании. Именно поэтому так важно постоянно контролировать размер чистых активов компании.

— показатели, характеризующие динамику изменения стоимости чистых активов и уставного капитала акционерного общества за три последних завершенных финансовых года. Если акционерное общество существует менее трех лет, данные показатели приводятся за каждый завершенный финансовый год;

Наводим порядок в чистых активах

Статья из журнала «ГЛАВНАЯ КНИГА» актуальна на 23 сентября 2011 г.

Содержание журнала № 19 за 2011 г.П.А. Попов, экономист

Как проблемной компании улучшить отчетность к концу года, чтобы налоговики не задавали лишних вопросов

Налоговики, видимо, решили попробовать себя в роли «санитаров леса». Они теперь занимаются не только должниками бюджета и брошенными однодневками, но и вполне себе «живыми» компаниями, финансовое положение которых временно ухудшилось.

Речь идет не об убыточных комиссиях. Как оказалось, в регионах теперь проводят «беседы» и с руководителями тех компаний, у которых чистые активы (ЧА) снижаются до опасной черты — ниже уставного капитала — или вовсе уходят в минус. То есть налоговиков теперь интересует не только налоговый, но и бухгалтерский убыток, который и приводит к снижению чистых активов.

Сами налоговики заявляют, что:

• анализируют бухгалтерскую отчетность всех компаний и вылавливают те из них, у кого чистые активы ниже уставного капитала;
• затем приглашают руководство этих компаний для беседы и напоминают о необходимости повысить чистые активы до безопасного уровня. А несговорчивых пугают ликвидацией.

При этом они даже соревнуются в том, кто больше выявит подобных компаний, и сообщают об этом на своих сайтах. Посмотрим, что можно сделать, если ваши чистые активы снижаются до опасной черты, и чем это, собственно, грозит.

Что это за зверь — чистые активы

Напомним, чистые активы — это, по сути, собственные средства компании, которыми она обладала бы в случае расчета со всеми своими кредиторами. Их можно вычислить двумя путями.

ПУТЬ 1. Считаем ЧА по формуле:

По крайней мере, именно так должны считать чистые активы акционерные обществаПриказ Минфина России № 10н, ФКЦБ РФ № 03-6/пз от 29.01.2003 «Об утверждении Порядка оценки стоимости чистых активов акционерных обществ». ООО рекомендовано пользоваться таким же порядкомПисьма Минфина России от 29.10.2007 № 03-03-06/1/737, от 07.12.2009 № 03-03-06/1/791.

ПУТЬ 2. Можно поступить и проще. Берем итоговый показатель раздела III баланса «Капитал и резервы» и точно так же:

• прибавляем к нему сумму доходов будущих периодов;
• вычитаем задолженность участников по взносам в УК.

Такой способ вполне допустим, поскольку раздел III баланса — это сумма остатков по счетам «Уставный капитал», «Добавочный капитал», «Резервный капитал» и «Нераспределенная при­быль/не­по­кры­тый убыток», которые и представляют собой собственные средства компании, то есть ее чистые активы. И очевидно, что в минус чистые активы могут уйти только в одном случае — если у вашей компании внушительный убыток этого или прошлых периодов.

Чем грозит — беседы, суд… но не Сибирь

Каковы же последствия «неправильного» показателя ЧА? Тут все зависит от «глубины» их снижения:

• <если>у вашей компании стоимость чистых активов стала меньше уставного капитала, то вы обязаны уменьшить уставный капитал до уровня чистых активов и зарегистрировать такое уменьшениеп. 3 ст. 20 Федерального закона от 08.02.98 № 14-ФЗ «Об обществах с ограниченной ответственностью»; п. 6 ст. 35 Федерального закона от 26.12.95 № 208-ФЗ «Об акционерных обществах». Однако никакой ответственности за игнорирование этого требования не установлено. Как максимум, налоговики могут (но не обязаны) подать в суд иск о ликвидации компаниип. 5 ст. 20 Федерального закона от 08.02.98 № 14-ФЗ; п. 12 ст. 35 Федерального закона от 26.12.95 № 208-ФЗ;
• <если>у вашей компании активы упали ниже размера минимального уставного капитала (10 тыс. руб. для ООО), то возникает вероятность ликвидации компании. Например, в Законе об ООО прямо указано на сей счет — «подлежит ликвидации»п. 3 ст. 20 Федерального закона от 08.02.98 № 14-ФЗ. Мы уже неоднократно рассказывали вам о решениях судов по таким делам. И к счастью, суды в большинстве случаев приходят к выводу, что снижение чистых активов даже до отрицательных величин (а не до уровня, допустим, 1000 руб.) не является основанием для ликвидации компанииПостановления ФАС ЗСО от 16.05.2011 № А45-20526/2010; ФАС ЦО от 15.03.2011 № А08-2763/2010-24; ФАС СЗО от 18.11.2010 № А56-28941/2009; ФАС ВСО от 25.08.2010 № А33-2958/2010; ФАС УО от 26.04.2010 № Ф09-2789/10-С4. Правда, некоторые суды все же ставили крест на дальнейшей судьбе вполне живучих компаний только по этому основаниюПостановления ФАС УО от 12.07.2010 № Ф09-4972/10-С4; ФАС ЦО от 12.03.2010 № Ф10-494/10.

Контроль за уровнем чистых активов не распространяется на вновь созданные компании в течение первого года их «жизни». То есть по итогам первого года работы у компании уровень чистых активов может уйти даже в минус. И никто, в том числе налоговики, не вправе задавать ей вопросы в связи с этим.

Кроме того, снижение чистых активов — это тревожный звонок для владельцев компании, означающий, что: а) компания генерирует убытки (тратит больше, чем зарабатывает, «проедая» капитал) и б) в случае выхода из нее владелец не получит ничегоп. 2 ст. 14 Федерального закона от 08.02.98 № 14-ФЗ. А значит, могут понадобиться вразумительные объяснения и для владельцев компании.

Так что давайте решать проблему с вашими чистыми активами. Ведь лишние беседы ни с налоговиками, ни с собственниками компании вам ни к чему.

Разбираемся с чистыми активами

Действуем в 2 этапа.

ЭТАП 1. Исправляем ошибки и упущения в учете

Вполне возможно, что ваши чистые активы снизились не из-за ухудшившегося финансового положения, а по причине:

• <или>ошибок в бухгалтерском учете;
• <или>неиспользования всех предусмотренных актами по бухучету возможностей вследствие неудачной учетной политики.

Значит, нужно просто найти и исправить те недочеты, которые повлекли занижение прибыли отчетного года (завышение убытка) и в итоге сказались и на чистых активах.

1. Проведите инвентаризацию имущества.

Вполне возможно, что у вас есть имущество, не учтенное на балансе, например оставшаяся от арендаторов мебель или полученные «неформально» от владельцев компании ОС. Тогда при выявлении такого имущества в результате инвентаризации и его постановке на учет по рыночным ценам вы сможете увеличить бухгалтерскую прибыль, а заодно и свои ЧАпункт 7, п. 10.3 ПБУ 9/99 «Доходы организации», утв. Приказом Минфина России от 06.05.99 № 32н; п. 36 Методических указаний… утв. Приказом Минфина России от 13.10.2003 № 91н.

Минус тут имеется — надо будет учесть стоимость такого имущества в налоговых доходахп. 20 ст. 250 НК РФ. Но если у вас убыток и в налоговом учете (что вероятнее всего), то платить лишний налог в бюджет не придется.

Кроме того, вы вправе амортизировать такие ОС (если это именно ОС) в налоговом учете, исходя из учтенной в доходах стоимостип. 1 ст. 257 НК РФ. Упрощенцы списать стоимость таких ОС, правда, не смогут, ведь факт его оплаты они по понятным причинам не подтвердятп. 2 ст. 346.17 НК РФ.

В части запасов вам тоже может помочь инвентаризация — проверьте, все ли МПЗ поставлены на баланс. И оприходуйте выявленные излишки по рыночным ценамп. 9 ПБУ 5/01 «Учет материально-производственных запасов», утв. Приказом Минфина России от 09.06.2001 № 44н.

2. Оцените достоверность стоимости ОС и НМА.

Проверьте, есть ли у вас имущество, по которому можно провести по состоянию на конец года переоценкуп. 15 ПБУ 6/01 «Учет основных средств», утв. Приказом Минфина России от 30.03.2001 № 26н; пп. 17—21 ПБУ 14/2007 «Учет нематериальных активов», утв. Приказом Минфина России от 27.12.2007 № 153н. Это, кстати, первое, что советуют сделать для повышения ЧА.

Тут, впрочем, у вас могут возникнуть некоторые проблемы. Во-первых, такая переоценка, скорее всего, не предусмотрена вашей учетной политикой. А между тем условие о переоценке обязательно должно содержаться в этом документе. И формально в конце года вносить в него дополнения поздновато. Но раз результаты переоценки отражаются по состоянию на конец годап. 15 ПБУ 6/01, то такое дополнение учетной политики никак не скажется на достоверности промежуточной отчетности вашей компании. Более того, вы, как бухгалтер, можете настаивать в диалоге с любым проверяющим на том, что как раз без такой переоценки годовая отчетность не в полной мере будет отражать реальное положение компании.

Кроме того, помните, что дооценка ОС вызовет у вас сопоставимый рост налога на имущество, причем уже за 2011 г. (если только вы не спецрежимная компания, которая этот налог не платит).

Ну и наконец, вам придется проводить такую переоценку и в дальнейшем.

3. Проверьте ваши финансовые вложения.

Если у вас есть на балансе торгуемые ценные бумаги, то нужно провести их переоценку до рыночной стоимости. Такая переоценка может проводиться и ежемесячнопункт 13, п. 20 ПБУ 19/02 «Учет финансовых вложений», утв. Приказом Минфина России от 10.12.2002 № 126н. Соответственно, если будет иметь место дооценка таких вложений (то есть текущая рыночная стоимость превышает первоначальную), то она автоматически повысит ваши чистые активы.

По неторгуемым долговым бумагам (например, векселям) проверьте, учитывали ли вы равномерно разницу между их первоначальной и номинальной стоимостью в составе прочих доходовп. 22 ПБУ 19/02. Если такая «дооценка» не предусмотрена вашей учетной политикой, а дисконт по таким бумагам значителен, то имеет смысл внести в нее соответствующие поправкип. 22 ПБУ 19/02.

4. Проведите инвентаризацию дебиторской задолженности.

Проверьте, не следует ли:

• сократить резерв по сомнительным долгам, сумма которого уменьшает показатель дебиторки в балансеп. 70 Положения по ведению бухгалтерского учета… утв. Приказом Минфина России от 29.07.98 № 34н; п. 35 ПБУ 4/99 «Бухгалтерская отчетность организации», утв. Приказом Минфина России от 06.07.99 № 43н. Может, какой-то долг ошибочно признан сомнительным или уже можно переоценить его как более качественный;
• восстановить ранее списанную на расходы дебиторку, если появилась возможность ее истребования (например, возобновилась процедура исполнения судебного решения или должник выразил готовность погасить долг)п. 77 Положения по ведению бухгалтерского учета….

5. Проверьте вашу кредиторку.

Тут есть два способа для снижения суммы учитываемых пассивов и наращивания бухгалтерской прибыли:

• поищите задолженность, по которой истекли сроки давностист. 196 ГК РФ и которую можно списать на доходып. 7 ПБУ 9/99. Ее сумму придется включить в состав внереализационных доходов и в налоговом учете (но это пришлось бы делать в любом случае)п. 18 ст. 250 НК РФ;
• посмотрите, нет ли в балансе задолженности, принятой к учету ошибочно. Вполне возможно, что, к примеру, долг с вашей стороны признан неуполномоченным лицом (акт сверки подписан без санкции директора). Тогда исправление такой ошибки автоматически повысит чистые активы.

6. Спишите остатки резервов предстоящих расходов.

Посмотрите, не остались ли у вас в учете резервы предстоящих расходов, которые можно списать на доходы отчетного периода. Ведь подавляющая часть таких резервов с 2011 г. создавать просто нельзя — упоминание о них изъято из большинства актов по бухучетуПриказ Минфина России от 24.12.2010 № 186н; п. 72 Положения по ведению бухгалтерского учета….

Например, если у вас ранее был создан резерв предстоящих расходов на ремонт ОС и вы продлили его на 2011 г., то его сумму можно списать на доходы. Ведь создание такого резерва положениями по бухгалтерскому учету не предусмотрено. Признать его оценочным обязательством тоже нельзя — ведь никто не обязывает вас ремонтировать ОС, хотите — ремонтируйте, хотите — утилизируйте и поменяйте на новые.

7. Проверьте ваши оценочные обязательства.

Проверьте правильность расчета ваших оценочных обязательств — например, под иск контрагента, штрафы, гарантийный ремонт. Возможно, условия их признания уже изменились и сумму резервов под эти обязательства можно уменьшить или вовсе списать на доходыпункт 8, пункт 15, пункт 17, пп. 22, 23 ПБУ 8/2010 «Оценочные обязательства, условные обязательства и условные активы», утв. Приказом Минфина России от 13.12.2010 № 167н.

8. Протестируйте активы на предмет обесценивания.

Про резервы под дебиторку мы уже напомнили. Но у вас могут быть созданы и резервы под обесценение неторгуемых финансовых вложений — векселя, доли в ООО, неторгуемые акции и облигациипп. 37, 38 ПБУ 19/02. А также резервы под обесценение МПЗп. 25 ПБУ 5/01; п. 20 Методических указаний… утв. Приказом Минфина России от 28.12.2001 № 119н. Если вы их формировали, то посмотрите, можно ли хотя бы некоторые резервы уменьшить — может быть, вы ошиблись в оценках обесценения или ситуация с ними кардинально улучшиласьп. 25 ПБУ 5/01; пп. 39—40 ПБУ 19/02.

ЭТАП 2. С ЧА все плохо — идем на поклон к владельцам

Если, несмотря на все предпринятые действия, ваши чистые активы все равно в минусе, то придется попросить помощи у участников вашей компании. Здесь уже все зависит от того, заинтересованы ли они в сохранении компании.

О том, в какой форме могут помочь вашей компании ее владельцы, чтобы это было просто и выгодно и для вас, и для них, читайте в следующей статье. Кстати, сразу обнадежим — есть вариант увеличения стоимости чистых активов компании и без передачи «живых» денег и какого-либо иного имущества со стороны владельцев.

***

Ну а теперь предупредим, какие «фокусы» для повышения уровня чистых активов устраивать не стоит. Очень часто советуют пожертвовать достоверностью отчетности и просто завысить в конце года чистые активы компании до нужного уровня. Например, отложив списание на себестоимость каких-либо внушительных расходов IV квартала и отразив их на счете 97 «Расходы будущих периодов». Как вариант, советуют полученный аванс учесть не в качестве кредиторской задолженности, а как доход будущих периодов. Но это все временные решения, которые к тому же искажают отчетность компании.

Не стоит и просто «рисовать» в балансе или отчете об изменении капитала цифры, отличающиеся от тех, что у вас в бухгалтерских регистрах, чтобы подтянуть активы до уровня чуть повыше капитала. Ведь это слишком прямолинейная фальсификация отчетности, которая грозит не только административным штрафомст. 15.11 КоАП РФ, но и потерей репутации.

И напоследок еще один совет — «мониторьте» ваши чистые активы постоянно, а не только в конце года и заранее продумывайте, какими операциями вы будете доводить их до безопасного уровня. Так как лучше заранее сигнализировать директору и собственникам, что у компании проблемы, и придумывать пути их решения, пока год еще не завершен.

Другие статьи журнала «ГЛАВНАЯ КНИГА» на тему «Бухгалтерский учет / бухгалтерская отчетность»: